（2025年5月公表分）（特定非営利活動法人日本ファイナンシャル・プランナーズ協会・一般社団法人金融財政事情研究会）問44

✓ これが正解2① 1,800万円　② 1,200万円

解説

非課税保有限度額は1,800万円、うち成長投資枠は1,200万円までです。

2024年から始まったＮＩＳＡ（少額投資非課税制度）の非課税保有限度額を問う問題です。現在のＮＩＳＡには、長期の積立・分散投資に向く一定の投資信託を対象とするつみたて投資枠と、上場株式なども対象とする成長投資枠があり、2つの枠を併用できます。

生涯を通じて非課税で保有できる上限額である非課税保有限度額は、2つの枠の合計で1,800万円です。このうち成長投資枠で保有できるのは1,200万円までとされています。したがって①には1,800万円、②には1,200万円が入ります。成長投資枠で使い切らなかった部分は、つみたて投資枠で利用することができます。

1年間に投資できる枠と、生涯の非課税保有限度額は別の数字です。生涯の上限は合計1,800万円・うち成長投資枠1,200万円、と組にして覚えておきましょう。

ほかの選択肢はなぜ違うのか

• 1① 1,500万円 ② 1,000万円：1,500万円・1,000万円という組合せは、ＮＩＳＡの非課税保有限度額としては定められていません。生涯の上限は2つの枠の合計で1,800万円、そのうち成長投資枠で保有できるのは1,200万円です。
• 3① 2,000万円 ② 1,500万円：2,000万円・1,500万円という組合せも誤りです。非課税保有限度額の総枠は1,800万円で、成長投資枠はその中の1,200万円までが上限なので、どちらの空欄にも当てはまりません。